Zdroj: databáze časových řad ARAD. Copyright(c) Česká národní banka  

Metodický list

Investiční fondy – měsíční transakce

I.      Definice a obsah

Statistika zachycující měsíční transakce je pro investiční fondy  sestavována v souladu s nařízením ECB/2013/38 o statistice aktiv a pasiv investičních fondů. Jejím účelem je poskytnout uživatelům informaci o objemu finančních transakcí, jež se uskutečnily v průběhu sledovaného období.  Statistika investičních fondů se vztahuje na všechny kategorie fondů včetně fondů peněžního trhu (FPT)^[1].

II.      Zdroje a metodika zjišťování

Statistika investičních fondů je kompilována na základě vyhlášky č. 314/2013 Sb. ze dne 17. Září 2013 o předkládání výkazů České národní bance osobami, které náleží do sektoru finančních institucí. Základním zdrojem dat pro sestavování statistiky investičních fondů  jsou údaje přebírané z předkládaných výkazů investičního fondu FKI (ČNB) 1-12, FKI (ČNB) 3-12 a FKI (ČNB) 4-12. 

III.      Členění

Údaje jsou rozděleny do sedmi skupin podle vykazujících subjektů:

•           Fondy peněžního trhu – tj. fondy, které splňují kritéria podle přímo použitelného předpisu Evropské unie upravujícího rozvahu sektoru měnových finančních institucí (viz článek 1a nařízení Evropské centrální banky (ES) č. 25/2009 ze dne 19. prosince 2008 o rozvaze sektoru měnových finančních institucí (ECB/2008/32), ve znění nařízení Evropské centrální banky (EU) č. 883/2011 (ECB/2011/12).

•           Akciové fondy – tj. fondy, které investují zejména do akcií a jiných majetkových účastí.

•           Dluhopisové fondy – tj. fondy, které investují zejména do cenných papírů jiných než akcie.

•           Smíšené fondy – tj. fondy, které investují do majetkových účastí i dluhových cenných papírů bez převažujícího přístupu upřednostňujícího jeden či druhý nástroj.

•           Nemovitostní fondy – tj. fondy, které investují zejména do nemovitostí.

•           Hedge fondy – tj. fondy, které uplatňují relativně neomezené investiční strategie za účelem dosažení kladných absolutních výnosů a jejichž vedoucí pracovníci jsou kromě manažerského platu odměňováni na základě výkonnosti fondu.

•           Ostatní fondy – tj. investiční fondy  jiné než akciové fondy, dluhopisové fondy, smíšené fondy, nemovitostní fondy nebo hedge fondy.

Fondy fondů a fondy kvalifikovaných investorů jsou řazeny k výše uvedeným skupinám na základě investiční strategie.

Jednotlivé kategorie fondů se dále člení dle typu fondu na otevřené a uzavřené.

Členění statistiky měsíčních transakcí sleduje členění ve stavech (viz. Statistika investičních fondů  – stavy), a to v instrumentech, splatnostech, měnách i sektorech

Zdroj: databáze časových řad ARAD. Copyright(c) Česká národní banka  

protistran. Definice rezidentů a institucionálních sektorů odpovídá standardu ESA 2010.

IV.     Způsob výpočtu

Při sestavování tokové statistiky se předpokládá, že k pohybu ve stavech může dojít buď vlivem finančních transakcí anebo v důsledku působení různých „netransakčních vlivů“. Toky se odvozují ze stavů nepřímo očištěním rozdílu stavů o změny způsobené následujícími „netransakčními vlivy“:

•           Změny v ocenění – tj. odpisy/snížení hodnoty úvěrů a dalších pohledávek, přecenění cenných papírů.

•           Změny směnných kursů – tj. změny v hodnotě cizoměnových aktiv a pasiv v důsledku fluktuace směnných kursů.

ČNB sestavuje rozvahu investičních fondů, která slouží jako základ pro výpočet transakcí.

V. Vykazující subjekty Vykazujícími subjekty jsou investiční společnosti, které obhospodařují majetek podílového fondu a/nebo obhospodařují majetek investičního fondu na základě smlouvy o obhospodařování, a dále investiční fondy, které nemají uzavřenou smlouvu o obhospodařování.

Seznam subjektů pokrytých statistikou investičních fondů  je pravidelně aktualizován na webových stránkách ČNB v části Měnová a finanční statistika pod heslem Seznam investičních fondů  (bez FPT). Fondy peněžního trhu jsou uvedeny v seznamu měnových finančních institucí.