Dluhopisové podílové fondy – na konci investičních horizontů není dnes o co stát
Průměrný roční výnos dluhopisových podílových fondů za uplynulých 5 let činí 0,40 % v případě zhodnocení v měně fondu a 1,54 % v případě zhodnocení v české koruně. Na tříletém horizontu, dluhopisové podílové fondy vykazují průměrné zhodnocení -0,33 % p.a. v měně fondu a -2,36 % p.a. v české koruně.
Českým drobným investorům přál vývoj na měnových trzích
Pokud jde o českého drobného investora držícího listy podílových fondů investujících v regionu střední a východní Evropy, tj. zemí jako jsou např. Česká republika, Maďarsko, Polsko, ale také Rusko či Turecko, ten v tuto chvíli (15.8.2018) dosahuje zhodnocení -0,55 % p.a. na tříletém horizontu a 3,05 % p.a. na pětiletém horizontu (oboje výkonnosti v české koruně).
Před lety si „rvali vlasy“, dnes sklízí vysoké výnosy
Nejlépe se v uplynulých 3 letech dařilo dluhopisovým podílovým fondům investujícím na rozvíjejících se trzích, hlavně v Latinské Americe. Investoři, kteří se v minulosti nenechali odradit ekonomickými problémy zemí Latinské Ameriky. Kdo před třemi lety nakoupil skrze podílové fondy dluhopisy Brazílie, může se dnes těšit z až 9% výnosu p.a.
Korporátní dluhopisy „splnily povinnost“
Důstojnost si zachovaly i korporátní dluhopisy, které v případě rizikovějších cenných papírů dosáhly průměrné roční výkonnosti na tříletém horizontu 4,15 %, v případě korporátních dluhopisů emitentů s výborným kreditem pak výkonnost za stejné období činí 0,71 % p.a. (oba údaje v měně fondu).
Z tradičního porovnání „USA vs. Evropa“ vychází tentokrát lépe Spojené státy Americké, kdy podílové fondy investující do tamních cenných papírů vykázaly na pětiletém horizontu výkonnost 2,13 p.a., zatímco dluhopisy nakupující dluhové cenné papíry v rámci západní Evropy dosáhly zhodnocení 1,63 % p.a. (oboje ve měně fondu).
Průměrný roční výnos dluhopisových podílových fondů dle regionálního zaměření
3 roky (měna fondu) | 5 let (měna fondu) | |||
0,83% | -1,07% | 4,60% | 4,50% | |
Severní Amerika | 0,76% | -1,26% | 2,13% | 3,95% |
Rozvíjející se trhy (globálně) | 0,70% | -1,38% | -0,08% | 1,32% |
Asie (Pacifik) | 0,35% | -1,70% | -0,90% | 0,65% |
0,18% | -1,51% | 1,63% | 1,89% | |
Eurozóna | 0,17% | -1,46% | 2,30% | 2,23% |
-0,35% | -2,30% | 1,50% | 3,15% | |
Globální | -0,64% | -2,86% | 0,13% | 1,17% |
-1,08% | -3,11% | 0,34% | 1,88% | |
Rozvíjející se Evropa | -1,30% | -0,55% | 0,50% | 3,05% |
Pozn. data k 15.8.2018, zdroj: investiční společnosti, vlastní výpočty autora
Poslední zprávy z rubriky Dluhopisy:
Přečtěte si také:
Prezentace
26.04.2024 Historie a vývoj vodovodních baterií: Od...
25.04.2024 Pobřeží Egejského moře - ideální tip na všechny...
24.04.2024 Výsledková sezóna: Jak se daří výrobcům čipů a...
Okénko investora
Olívia Lacenová, Wonderinterest Trading Ltd.
Dlouho očekávaná událost ze světa kryptoměn. Přinese další halving bitcoinu nová maxima?
Štěpán Křeček, BHS
Petr Lajsek, Purple Trading
Ali Daylami, BITmarkets
Michal Brothánek, AVANT IS
Miroslav Novák, AKCENTA
Spotřebitelská inflace v eurozóně odeznívá, pro služby to však úplně neplatí
Jiří Cimpel, Cimpel & Partneři
Jakub Petruška, Zlaťáky.cz