Banka Moneta převezme Air Bank a Home Credit v ČR a na Slovensku (+komentář)

Moneta Money Bank ovládne Air Bank a český a slovenský Home Credit. Vznikne tak dvojka ve spotřebitelských půjčkách a trojka ve velikosti bankovní sítě. Hodnota zamýšlené transakce je 19,75 miliardy korun. Akcie banky Moneta v úvodu obchodování posílily o 0,5 %, následně mírné zisky umazaly a po první hodině obchodní seance na pražské burze ztrácejí zhruba 0,5 % na 81,60 Kč za akcii.

Uzavření transakce se předpokládá 1. července 2019 a je podmíněno dokončením due dilligence (hloubkovou kontrolou) a získáním souhlasu příslušných regulátorů. Dividenda roku 2018, vyplácená bankou Moneta, podle oznámení nebude zasažena, následujícího plného roku po spojení má vzrůst nejméně o 10 %.

Navrhovaná akvizice Air Bank a Home Credit CZ & SK – více informací v EN a CZ. Prezentace v EN a CZ. Informace jsou dostupné také na https://investors.moneta.cz/aktualni_informace.

Skupina Home Credit a Moneta dnes oznámily předběžnou dohodu ohledně takovéto transakce. Spustily tak proces vzniku mnohem větší banky se dvěma miliony retailových zákazníků, v níž má Kellnerův Home Credit být s podílem 24,48 procenta největším akcionářem. Tato banka by provozovala třetí nejrozsáhlejší distribuční síť v ČR s 237 pobočkami a 2961 retailovými obchody, doplněnou o 1005 bankomatů.

Dle Prezentace banky Moneta ta disponuje netto úvěry v objemu 132 mld. Kč, 202 pobočkami, 651 bankomaty a 1,032 miliardou klientů. Air Bank má 637 tisíc klientů, netto úvěry v objemu 17 miliard korun, 35 poboček a 354 bankomatů. Home Credit pak disponuje 15 mld. Kč netto úvěrů, má 1935 prodejních míst, 2961 obchodních partnerů a 469 tisíc klientů.

Při vypořádání transakce získá Moneta 100procentní podíly v Air Bank a v českém a slovenském Home Creditu. Skupina Home Credit v rámci vypořádání transakce získá 165,6 milionu nově vydaných akcií Monety v hodnotě 13 miliard korun, v novém podniku se stane významných akcionářem s podílem 24,48 %. Zároveň Moneta zaplatí skupině Home Credit ještě 6,75 miliardy korun v hotovosti.

Z pohledu fundamentu transakce Moneta prezentuje navýšení zisku na akcii o 10 či více procent v kalendářním roce, následujícím po roce vypořádání transakce a rovněž navýšení dividendy o 10 či více procent ve shodném období. Ve stejném období pak Moneta očekává navýšení výnosů o 5 či více mld. Kč. Na úrovni nákladů Moneta očekává synergii v rozsahu 1 mld. Kč na střednědobém horizontu.

“Oceňujeme smělý krok vedení Monety, který je mnohem odvážnější než případná akvizice banky Equa, o které se hovořilo dříve,” uvedl v rychlém komentáři analytik Patria Finance Ondřej Martínek. “Vítáme také skutečnost, že Moneta využívá své přebytečné hotovostní rezervy ke konsolidaci svého postavení na trhu spotřebitelských úvěrů, které je již nyní mimořádné,” uvedl také.

Akcie banky Moneta online (Kč/akcie):

Skupina PPF nejbohatšího Čecha Petra Kellnera investuje do řady odvětví od bankovnictví a finančních služeb přes telekomunikace, biotechnologie, pojišťovnictví, nemovitosti až po zemědělství. PPF působí v Evropě, Rusku, Asii a Severní Americe. Skupina na konci minulého roku vlastnila aktiva v hodnotě přesahující 38 miliard eur (necelých 980 miliard Kč).

Home Credit, založený v roce 1997 v Česku, je jedním z předních poskytovatelů spotřebitelského financování ve střední a východní Evropě, Společenství nezávislých států a Asii. Majoritním vlastníkem (88,6 procenta) je PPF Financial Holdings. Minoritním akcionářem Home Creditu (11,4 procenta) je investiční holdingová společnost EMMA OMEGA vlastněná Jiřím Šmejcem.

Moneta Money Bank funguje pod současným názvem od roku 2016, jméno se z dřívějšího GE Money Bank změnilo v souvislosti se vstupem banky na burzu v květnu téhož roku. Finanční ústav je jednou z největších firem obchodovaných na pražské burze.