Erste Group: Výsledky za 2Q23 nad odhady konsenzu, zvýšen výhled, plánovaná dividenda za rok 2023 na úrovni 2,7 EUR/akcii

Erste Group dnes před otevřením trhu oznámila výsledky za 2.kvartál 2023. Čistý zisk dosáhl 896,3 mil. EUR (+30 % meziročně) a překonal tak tržní konsenzus o 20 %. Za překonáním konsenzu stály zejména nižší než očekávané rizikové náklady s rozpouštěním opravných položek a lepší ostatní provozní příjmy.

Čistý úrokový výnos se mírně mezičtvrtletně (+1 %) a meziročně výrazněji zvýšil (+24 %), což bylo na úrovni odhadů. Provozní náklady vzrostly o 17 % r/r, což bylo v souladu s odhady trhu. Provozní zisk (před vytvořením opravných položek) ve 2Q23 rostl o 35 % a překonal tržní konsenzus o 6 %. Rizikové náklady byly ve 2Q23 na úrovni +8 mil. EUR oproti tržnímu konsenzu -56 mil. EUR. Klientské vklady i klientské úvěry vzrostly ve 2Q23 o 1 % q/q. Poměr nesplácených úvěrů zůstal ve 2Q23 stabilní na svém historickém minimu 2,0 %.Poměr CET1 se zvýšil na 14,9 % v 1H23, ze 14,2 % na konci roku 2022.

Erste aktualizovala výhled pro rok 2023: Cíl ROTE pro rok 2023 zvýšen na více než 15 % pro rok 2023 (z 13–15 %). Růst úvěrů i pokles úrokových sazeb by měly vést ke zvýšení čistého úrokového výnosu o ~20 % (předchozí: ~15 %). Provozní náklady by měly vzrůst o cca. 9 % – a tedy na nižší úrovni než provozní výnosy – což by mělo vést k dalšímu zlepšení poměru nákladů a výnosů ve srovnání s rokem 2022 na méně než 50 % (předchozí: ~51 %). Očekává se, že rizikové náklady zůstanou v roce 2023 na nízké úrovni, pod 10 bb (předchozí: pod 25bb).

Dividenda: Erste Group plánuje pro fiskální rok 2023 dividendu ve výši 2,7 EUR/akcii (hrubý dividendový výnos cca 7.9%, v roce 2022 byla dividenda 1.9 EUR/akcii. Erste Group podala žádost o schválení zpětného odkupu akcií v objemu 300 mil. EUR v roce 2023. Thomas Unger, analytik.

Okomentovat na facebooku