Erste za 4Q23 nevybočuje výrazně z očekávání. Pro 2024 čeká jednociferný růst úvěrů i pokles úrokového výnosu, chystá odkup akcií

Bankovní skupina Erste svými výsledky za poslední loňské čtvrtletí a celý rok 2023 zásadně nevybočuje z očekávání trhů. Výhled pro rok 2024 pracuje s jednociferným růstem úvěrů, poklesem čistého úrokového výnosu – kde Erste rok označuje za konsolidaci - a postupným oživováním ekonomik v regionu střední a východní Evropy od druhého kvartálu. Pojďme ke konkrétním číslům.

4. čtvrtletí 2023

Erste ve 4Q dosáhla příjmů 2,70 miliardy eur, čistého úrokového výnosu 1,81 miliardy eur a čistého zisku 688 milionů eur. Konsensuálním očekáváním dle agentury Bloomberg bylo 2,67 mld. eur, 1,87 mld. eur a 677,6 mil. eur.

Příjmy z provizí a poplatků dosáhly 702 milionů eur při očekávání 679,2 mil. eur, čistá úroková marže 2,47 % a cost to income ratio 49,8 %, bez většího překvapení proti očekávání 49,9 %.

Celý rok 2023

Na úrovni celého roku 2023 Erste dosáhla čistého úrokového výnosu 7,23 miliardy eur při celkových příjmech 10,55 miliardy eur.

Dividenda

Dividenda z výsledku roku 2023 se meziročně posouvá na 2,70 eur na akcii proti 1,90 eur na akcii před rokem. Konsensuálním odhadem dle Bloomberg je 2,71 eur/akcie.

Výhled pro rok 2024

Oficiální očekávání Erste pro rok 2024 pracuje s poklesem čistého úrokového výnosu o zhruba 3 %, přičemž Erste označuje rok 2024 v tomto směru za konsolidaci a uvádí, že negativní efekt bude vyvážen růstem obchodních objemů. Růst úvěrů a příjmů z poplatků a provizí se má pohybovat kolem +5 % při nákladech rizik pod 0,25 % a cost to income ratio u 50 %. Erste ve výhledu také cílí návratnost ROTE na +15 % a oznamuje záměr zpětného odkupu akcií v objemu 500 mil. eur.

Česká spořitelna

Čistý zisk České spořitelny, která patří do skupiny Erste, loni klesl o 7,7 procenta na 18,6 miliardy korun. Provozní výnosy se snížily o tři procenta na 48,4 miliardy korun, vzhledem k růstu provozních nákladů tak byl provozní zisk nižší o víc než desetinu. Provozní náklady bance v loňském roce stouply o 8,5 procenta na 23,1 miliardy korun. Provozní zisk tak klesl o 11,6 procenta na 25,2 miliardy korun.