Akcie UNIPETROL - Diskuze, názory, doporučení a hodnocení

Je jasné, že Unipetrol nebude mít dividendu při nejmenším rok a plnohodnotný provoz rozjede při nejlepším za 6 měsíců (minimálně!!!!). Za stejných podmínek (bez dividendy) stal okolo 130-140.

Co se stane za rok s cenami ropy a ropných produktů lze jen hádat (i když Já si myslím, že se moc nepohnou, marže bude o něco nižší, ale ne moc, což je plus), každopádně velkého zlepšení čekat nelze, takže i to je rizikový faktor.

Můžete zde vykládat o pojištění co chcete, ale pojištění (i to nejdražší, nejplnohodnotnější) nemůže nahradit výpadek provozu a ani k tomu neslouží (ani pojištění ušlého zisku), ušlý zisk bude pokrýt při nejlepším z 50 procent. Kdyby pojištění fungovalo tak, jak tady mnozí píšou, potom by v ČR bouchla polovina fabrik.

Najdou se jedinci s otázkou, proč dividenda nebude, vždyť mají 5 mld. za první půlrok 2015? Peníze od pojišťovny nebudou hned a platit za rekonstrukci budou muset, platit zaměstnancům budou muset (zvyšuje také nákladovost současného provozu holdingu), od pojišťovny přijde částka za částečně odepsané zařízení (nebude to stačit na rekonstrukci, budou muset doplácet), vyplácet všelijaké dluhy (bankám atd.) budou muset dnes.

Další minusy výbuchu: snížení základního jmění (pro seriózní investory značný minus a ne jen pro burzovní, ale i pro banky), navýšení plateb za pojištění (k tomu určitě po výbuchu dojde).

Plus jsou dva: investiční (rozvojové) planý holdingu (ale to perspektiva 3-4 let a ještě je otázkou, jak to budou financovat, jestli to bude mít dopad na dividendu) a vysoké marže v oboru (což se může projevit při nejlepším za rok).  

Tady pánové se občas chlubí insidem, ale podávají po takových kouscích, že to nelze brát vážně. Začínám mít názor, že to dělají naschvál a jen dráždí ty, co nechtějí přemýšlet nad situaci.

Z výše uvedeného vyplívá, že akcie má budoucnost v dlouhodobé perspektivě, ale dnešní její cena je při nejlepším 120-130. Svůj názor klidně změním, pokud mi někdo ukáže kde se mílím. 

Nevím jak chceš definovat informace , které ti pak i oficiálně potvrdí Unipetrol. Jen se o nich nemluví a brokeři tyto informace nepouští ani ven buď proto ,že se o Unipetrol nezajímají nebo to není v jejich zájmu. Není nic jednoduchšího jako zavolat si do Unipetrolu ,kde vám na otázku řeknou ano/ne nemůžeme se vyjadřovat apod.

Pravděpodobnost dividendy je teď opravdu velmi nízká ,ale po havárii jsem o její výplatě nepřesvědčoval.

Ohledně plnění pojištění se nemá cenu hádat , smlouvy jsou tajné a nikdo podobné u takto velkých firem nikdo z nás neviděl.

Případně k nim bude nějaký komentář na tiskovce. Jsem větší optimista než ohledně těch 50% . Může a nemusí být i 60-70%.

Ohledně provozu. Unipetrol je schopný generovat zisk i bez petrochemie ikdyž takový zisk bude stát za starou bačkoru. Rafinérie jedou celkově na 60-65%

Cena této akcie se neopírá o vidinu dividendy, ale spíše o účetní hodnotu akcie , směr vývoje finančních dat a nálady investorů.

To jestli nedochází ke spalování hotovosti se ukáže zítra. Snižování základního jmění se u společností ,které dodržují určitá pravidla provádí až po té co jsou vyčerpány všechny možnosti !!!

Prvně přichází přecenění aktiv směrem dolů a snížení nerozděleného zisku a zde má Unipetrol slušné rezervy. Pokud jsou potřeba peníze tak navýšení ůvěru a k tomu nedošlo ,protože Unipetrol má stále silnou hotovostní pozici.

Nemá cenu se rozepisovat, zítra budou předloženy data a ať tu někdo píše hezké věci nebo negativa a lži ,tak rozumný majetnější investor takové diskuze stejně nečte.

 Více než samotná čísla za 3Q15 budou podle našeho názoru investoři čekat na informace ohledně znovuspuštění chemické výroby a vyčíslení celkového dopadu odstávky. Očekáváme, že neplánovaná odstávka bude trvat vyšší jednotky měsíců (cca půl roku) a dopad do čísel společnosti bude podstatný (mld. Kč).