Kakao stále láká na nákup: sezonalita, poptávka a COT
Kakao ztratilo na své
hodnotě 25 % od května roku 2018 do současnosti. Jaké by mohly být další kroky?
Podívejme se na techniky price action s využitím sezonality, poptávky a
COT.
Kakao denní TF
První pohled bude směřovat na denní kontinuální graf kakaa.
Cena kakaa je znatelně níže, než tomu bylo ve zmíněném květnu 2018. Na druhou
stranu v květnu 2017 bylo kakao na hodnotách kolem 1 780, což je o
dalších 17 % méně, než na čem jsme v tomto okamžiku.
Kakao weekly TF
Při spojení denního a týdenního grafu je zřejmé, že kakao
nyní osciluje ve vyvážené oblasti s tendencí k tvorbě trianglu.
Triangl informuje tradery, že daná komodita odmítá nižší low a vyšší high a
připravuje se na potenciální trendové období.
Kakao se z dlouhodobějšího hlediska nachází na
důležitém supportu a růstové trendline, zároveň je zde riziko proražení
trendline a pokračování v poklesu až na hodnoty kolem 1 900. Kam se
kakao vydá nevíme, ale kde by mohl trader spíše profitovat?
Sezonalita
Kakao (aktuální kontrakt – modrá linka) je vzhledem k 5
a 15letým průměrům podhodnocené. Dle sezónních průměrů má před sebou zároveň
silné období až do 30. 4. 2019, ve kterém v posledních letech obvykle
posilovalo.
Poptávka
Poptávka po nejbližších kontraktech kakaa roste,
v pátek byla z technického hlediska překonána i klesající trendline.
Pro spreadové obchodníky bývá tento moment signálem pro vstup do bull spreadu a
spekulaci na růst poptávky spolu s cenou komodity.
COT report – jak se
chovají producenti a velcí spekulanti
Producenti (zelená křivka) se dostali do extrémních hodnot,
co se nákupů na dané komoditě týká. V minulosti znamenala obdobná aktivita
producentů zvýšení ceny kakaa.
Velci spekulanti (světlá křivka) se dostávají do opačných
extrémních hodnot. Jeden z pohledů může být například ten, že jim na další
prodeje budou docházet finanční prostředky. Zároveň je však nutné si uvědomit,
že se o žádné potvrzení o nákup nejedná, velcí spekulanti dál prodávají.
Petr Plecháč
Analytik Bossa
Petr Plecháč
Analytik finančních trhů Bossa
Pracuje jako analytik finančních trhů společnosti Bossa. Obchodování na finančních trzích se věnuje 7 let. Pro analýzu tržních příležitostí využívá především technik price action s celkovým náhledem na tržní sentiment.
Makléřský dům polské banky ochrany životního prostředí zabývající se obchodováním na devizových, komoditních a akciových trzích. Na českém trhu působí od roku 2012, kde nabízí 130 investičních nástrojů, měny, komodity a akciové indexy. Bossa podléhá dohledu České národní banky ale i polské KNF.
Poslední zprávy z rubriky Okénko investora:
Přečtěte si také:
Prezentace
23.04.2024 Podle čeho vybírat plechový zahradní domek?
18.04.2024 Daňové přiznání lidem provětralo peněženky....
Okénko investora
Ali Daylami, BITmarkets
Michal Brothánek, AVANT IS
Olívia Lacenová, Wonderinterest Trading Ltd.
Evropský průmysl zelené energie má problém: Společnosti se stěhují do USA
Mgr. Timur Barotov, BHS
Trhy střízliví a vedou ruku amerického Fedu ke zpřísnění politiky
Petr Lajsek, Purple Trading
Miroslav Novák, AKCENTA
Spotřebitelská inflace v eurozóně odeznívá, pro služby to však úplně neplatí
Jiří Cimpel, Cimpel & Partneři
Jakub Petruška, Zlaťáky.cz