2. listopadu: Tohle potřebujete vědět nejen o středečním obchodování na amerických burzách

Americký akciový index S&P 500 klesl posedmé v řadě. Fed nepřekvapil a ponechal sazby beze změny, na náladu investorů ale působil prudký pokles cen ropy a nejistota ohledně výsledku amerických prezidentských voleb.

Index Dow oslabil o 0,43 % na 17 959,64 bodu a po delší době uzavřel pod 18 tisíci bodů. Širší index S&P 500 ztratil 0,65 % a uzavřel pod 2 100, konkrétně na 2 097,94 bodu, a Nasdaq Composite odepsal 0,93 % na 5 105,57 bodu. Jako jediné se v nepatrném zisku udrželo odvětví necyklického spotřebního zboží, ostatní sektory ztrácely, nejvíce energetika, základní materiály a veřejné služby. Index volatility VIX stoupl o 4,09 % na 19,32 bodu a výnos 10letých vládních dluhopisů USA klesl o necelé tři bazické body na 1,80 %.

Měnový výbor americké centrální banky podle očekávání v listopadu nezměnil měnovou politiku. Základní úroková sazba se pohybuje v rozmezí 0,25-0,50 %. Trh nadále očekává posun úroků na prosincovém zasedání představitelů americké centrální banky.

Podle vyjádření Fedu po listopadovém zasedání je scénář s prosincovým zvýšením základní úrokové sazby stále pravděpodobnější. Je ale potřeba upozornit, že žádný konkrétní termín podle očekávání nepadl, a holubičí část měnového výboru dokonce získala v hlasování o nastavení úroků jeden hlas navíc pro ponechání úroků na stávající úrovni. Šlo o hlas Erica Rosengrena, pro zvýšení sazeb hlasovaly Loretta Mesterová a Esther Georgeová.

"Měnový výbor považuje možnost zvýšení sazeb za opět o něco pravděpodobnější, ale chce počkat na další důkazy o naplňování cílů měnové politiky," stojí v prohlášení po listopadovém zasedání.

Americký dolar během dne dále oslaboval a ocitl se na více než třítýdenním minimu vůči euru, japonskému jenu, švýcarskému franku i britské libře. Dolů ho tlačí pokračující nervozita ohledně možného vítězství republikánského kandidáta Donalda Trumpa v amerických prezidentských volbách.

Demokratická prezidentská kandidátka Hillary Clintonová v posledních dnech ztrácí náskok na Trumpa, podle některých průzkumů veřejného mínění se její republikánský rival dokonce dostal do vedení. Investoři považují Clintonovou za kandidátku, která by zachovala současné směřování Spojených států, zatímco případné Trumpovo vítězství mají spojeno spíše s nejistotou ohledně dalšího politického i ekonomického vývoje země.

"Kolem Trumpa panuje mnoho neznámých," uvedl analytik Richard Franulovich ze společnosti Westpac Banking. "Takovou nejistotu trh zjevně nesnáší," citovala jej agentura Reuters.

Více než procento ale vůči dolaru odepisovalo mexické peso, které se tak dostalo na více než měsíční minimum. Případné Trumpovo vítězství je považováno za významné riziko pro mexickou měnu, Trump totiž v předvolení kampani slibuje omezit příliv imigrantů z Mexika i přehodnocení obchodních vztahů mezi oběma zeměmi.

Ceny ropy pokračovaly v poklesu a proti úternímu závěru ztrácely okolo tří procent. Zpráva o rekordním nárůstu zásob suroviny ve Spojených státech posílila obavy, že je na trhu stále příliš mnoho suroviny.

Americký Úřad pro energetické informace (EIA) oznámil, že zásoby ropy v USA v minulém týdnu stouply o 14,4 milionu barelů. Týdenní nárůst tak překonal dosavadní rekord z roku 2012. Analytici přitom v anketě agentury Reuters v průměru očekávali, že zásoby se zvýší pouze o jeden milion barelů.

Světové ceny ropy začátkem letošního roku vinou nadbytečných dodávek na trh poprvé za 12 let sestoupily pod 30 dolarů za barel. Později sice část ztrát smazaly, ale zůstávají hluboko pod úrovněmi z první poloviny roku 2014, kdy výrazně přesahovaly hranici 100 dolarů za barel.

 Členové Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) se v září předběžně dohodli na prvním snížení těžby za osm let. V posledních dvou týdnech ale rostoucí počet členů OPEC signalizuje neochotu k omezování produkce, což vyvolává pochybnosti ohledně realizace dohody. V říjnu se těžba ropy v zemích OPEC podle údajů Reuters vyšplhala na nové rekordní maximum 33,82 milionu barelů denně.

Hlavní středeční události na amerických trzích

• Měnový výbor americké centrální banky podle očekávání v listopadu nezměnil měnovou politiku. Základní úroková sazba se pohybuje v rozmezí 0,25-0,50 %. Trh nadále očekává posun úroků na prosincovém zasedání představitelů americké centrální banky.
• Podle zprávy agentury ADP vytvořil soukromý sektor ve Spojených státech v říjnu 147 tisíc pracovních míst. Očekávalo se 165 tisíc. V září v soukromém sektoru vzniklo podle ADP 202 tisíc míst (revidováno ze 154 tisíc).
• ISM index aktivity pro oblast New Yorku se v říjnu snížil na 49,2 bodu (září: 49,6 bodu).
• Počet žádostí o hypotéku ve Spojených státech v týdnu do 28. října klesl o 1,2 %. Uvedla to Asociace hypotečních bankéřů (MBA).
• V americkém předvolebním boji přituhuje. Hlasovat o novém prezidentovi budou Američané již příští úterý a z toho, co dosud vypadalo jako předem rozhodnutá bitva, se stává pořádně napínavý souboj. Návrat republikána Donalda Trumpa do hry přitom nesignalizují jen průzkumy veřejného mínění, ale i vývoj kurzu mexického pesa.
• Společnost TCS Capital Management, druhý největší akcionář mediální firmy CME, v období od 28. října do 1. listopadu koupila dalších zhruba 282 tisíc akcií podniku.Průměrná nákupní cena byla 2,46 USD za akcii. TCS aktuálně drží 18,137 milionu akcií CME, což odpovídá podílu asi 11,8 %.
• Slabý růst světové ekonomiky, nejistý výsledek prezidentských voleb v USA a očekávaný růst úrokových sazeb Fedu. To jsou tři témata, která aktuálně nejvíce ovlivňují dění na americkém akciovém trhu. Na náladu investorů bohužel všechna působí negativně, což zejména velké hráče utvrzuje v tom, že na burzách nyní není bezpečno. Co by případné vítězství Donalda Trumpa ve volbách znamenalo pro akciové trhy, je prakticky nemožné predikovat. Dokladem toho je i vývoj indexu volatility VIX v průběhu posledních šesti soubojů o post prezidenta USA.

Výsledková sezóna

• Největšímu čínskému internetovému prodejci Alibaba Group Holding vzrostly ve druhém fiskálním čtvrtletí tržby o 55 % na 34,3 miliardy jüanů (123,6 miliardy Kč).Hospodaření podpořily hlavní aktivity, tedy prodej přes internet, ale také nové aktivity v oblasti cloudových služeb. Čistý zisk se za tři měsíce do konce září prudce snížil o 69 % na 7,08 miliardy jüanů, avšak důvodem byly mimořádné položky způsobené vývojem směnného kurzu jüanů. Očištěný zisk i zisk na akcii rostly.
• Americké mediální společnosti Time Warner vzrostl ve třetím čtvrtletí zisk i příjmy díky úspěchu nového filmu Sebevražedný oddíl. Čistý zisk se zvýšil o 41,3 % na 1,47 miliardy dolarů, uvedla ve středu společnost. Time Warner vlastní téměř poloviční podíl v majiteli tuzemské TV Nova a minulý měsíc uvedla, že se dohodla na svém převzetí telekomunikační firmou AT&T.
• Výsledky Anthem ve 3Q: Upravený zisk na akcii 2,45 USD (odhad: 2,47 USD), tržby 21,1 miliardy USD (odhad: 20,68 miliardy USD).
• Výsledky Allergan ve 3Q: Upravený zisk na akcii 3,32 USD (odhad: 3,58 USD), tržby 3,6 miliardy USD (odhad: 3,73 miliardy USD).
• Výsledky Office Depot ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,16 USD (odhad: 0,15 USD), tržby 2,84 miliardy USD (odhad: 3,49 miliardy USD).
• Výsledky Estée Lauder Cos ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,84 USD (odhad: 0,8 USD), tržby 2,87 miliardy USD (odhad: 2,89 miliardy USD).
• Výsledky Yelp ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,22 USD (odhad: 0,03 USD), tržby 186,2 milionu USD (odhad: 182,9 milionu USD).
• Výsledky New York Times ve 3Q: Upravený zisk na akcii 0,06 USD (odhad: 0,04 USD), tržby 363,5 milionu USD (odhad: 365 milionů USD).
• Výsledky Facebook ve 3Q: Očištěný zisk na akcii 1,09 USD (odhad: 0,97 USD), tržby 7,01 miliardy USD (odhad: 6,92 miliardy USD), tržby z reklamy 6,82 miliardy USD (odhad: 6,71 miliardy USD), měsíčně aktivních uživatelů 1,79 miliardy (odhad: 1,75 miliardy), více než miliarda aktivních uživatelů na mobilních zařízeních. Akcie ve středu v poobchodní fázi nejprve mírně ztrácely, pak se ale vyhouply nad nulu.
• Výsledky AIG ve 3Q: Zisk na akcii 0,42 USD (odhad: 1,21 USD), forma odsouhlasila odkup akcií za 3 miliardy USD. Akcie ve středu v poobchodní fázi -2,5 %.
• Výsledky Qualcomm ve 3Q:** Očištěný zisk na akcii 1,28 USD (odhad: 1,13 USD), tržby 6,2 miliardy USD (odhad: 5,9 miliardy USD). Akcie ve středu v poobchodní fázi nejprve posilovaly o procento, pak ale zamířily lehce pod nulu.

James Altucher: Toto je jediná strategie, kterou vštěpujte svým dětem aneb Strach je nejlepší indikátor

Americký investor, podnikatel a mentor James Altucher má celkem jasno. Akciový trh je podle něj podvod, na němž se podílejí samotné firmy, makléři, podílové fondy a v neposlední řadě média. Ale vydělávat se na něm dá.

30 horkých akciových tipů od analytiků z Morgan Stanley

Jaké akcie se aktuálně nacházejí v hledáčku analytiků z Morgan Stanley? Čím jsou podle nich jednotlivé tituly zajímavé a jaké jsou v současnosti jejich valuace?