Petr Rozkošný (Kurzy.cz)
Osobní finance  |  20.03.2017 07:50:31

Vybíráme produkt pro zhodnocení peněz v horizontu 5–6 let


Pojďme se spolu podívat, jaké výhody, nevýhody a očekávané zhodnocení nabízí kvarteto produktů ve složení spořicí účet, termínovaný vklad, stavební spoření, dluhopisový podílový fond, tj. finanční produkty určené či využívané pro střednědobé zhodnocení volných finančních prostředků.    

Hlavní výhody a nevýhody jednotlivých finančních produktů

Garantovaný výnos
Parametr Spořicí účet Termínovaný vklad Stavební spoření Dluhopisový fond
Garantovaný výnos ne ano ano ne
Krytí pojištěním vkladů ano ano ano ne
Možnost okamžitého výběru bez sankcí ano ne ano* ano
Osvobození výnosu od daně z příjmu ne ne ne ano**
*v případě předčasné výpovědi smlouvy však klient ztrácí nárok na výplatu státní podpory ** při dodržení časového testu 3 roky či hodnoty prodávaných cenných papírů do 100 000 .

Jaký výnos očekávat?

V oblasti „garance“ zhodnocení jsou nejlépe čitelné stavební spoření a termínovaný vklad. U stavebního spoření je garantována výše úroku v průběhu prvních 6 let trávní smlouvy. Při dodržení doby platnosti smlouvy 6 let můžete u stavebního spoření získat státní podporu až 2 000 ročně (10 % z vkladu). Celkový čistý výnos za dobu trvání smlouvy se při současných podmínkách pohybuje mezi 3 % - 3,5 % ročně. V případě termínovaných vkladů je výnos zpravidla (ne však vždy) pevný po celou dobu trvání platnosti smlouvy. Aktuální výše úrokových sazeb termínovaných vkladů s pětiletou výpovědní lhůtou činí až 3,2 % (Termínovaný vklad ANO PRO) Spořicí účet sice nabízí pevnou úrokovou sazbu, její výši však banka může kdykoliv změnit aktualizací sazebníku. Na 6letém horizontu pak nelze počítat s tím, že úroková sazba zůstane stejná. Maximální výše úrokové sazby u spořicího účtu činila v době psaní tohoto článku 1,1 % p.a. (Spořicí účet s bonusem od Creditas). U dluhopisových podílových fondů žádná garance výnosu neexistuje. Jak vyplývá z výše uvedené tabulky, není nijak garantováno ani to, že při ukončení smlouvy získáte zpět vloženou částku. V tabulce níže jsem pro Vás připravil přehled průměrných ročních výnosů dluhopisových podílových fondů dle regionů, v nichž tyto podílové fondy investují prostředky svých klientů. Jak sami vidíte, výnosy se pohybují od 16,35 % po – 14,20 %.  

Přehled průměrné výše výnosu jednotlivých typů podílových fondů (dle regionu)

Region 2016 2015 2014 2013 2012 2011
Asie (kromě Japonska) 3,53 % 4,65 % 7,33 % 2,20 % 9,70 % -14,20 %
Eurozóna 1,43 % 0,95 % 9,52 % 0,99 % 8,19 % 2,57 %
Evropa 1,63 % -0,22 % 7,02 % 2,40 % 12,91 % -2,91 %
Globální 2,98 % -1,96 % 3,54 % 0,48 % 10,08 % -0,85 %
Rozvíjející se Evropa -0,25 % 0,01 % 5,74 % -1,65 % 12,07 % -2,18 %
Rozvíjející se trhy (globálně) 7,52 % -6,33 % -0,67 % -6,86 % 16,35 % -0,76 %
Severní Amerika 4,61 % 0,62 % 5,43 % -0,55 % 5,36 % 3,71 %
 

U podílových fondů a investic jako takových všeobecně platí, že čím vyšší je předpokládaný výnos, tím vyšší jsou rizika spojená s danou investicí. Zatímco 10letý státní dluhopis Německa Vám nyní vydělá 0,43 % ročně, 10letý státní dluhopis Řecka Vám vydělá 7,21 % ročně. Výnos řeckého dluhopisu je bezesporu zajímavý, ovšem pouze do chvíle, než začnete brát v potaz to, že se Řecko v uplynulých letech opakovaně dostávalo do potíží se splácením svých dluhopisů.

Tak který tedy?

  Pokud od finančního produktu očekáváte „jistoty“ jeví se jako nejvhodnější varianta stavební spoření s nárokem na státní podporu. V případě, že máte vybudovanou pohotovostní finanční rezervu a hledáte produkt, který nabízí vyšší výnos i za cenu rizika ztrát, volba padá na dluhopisové fondy. Spořicí účty jsou vhodné pouze k úložce pohotovostní finanční rezervy, na střednědobém horizontu nemají tyto produkty co nabídnout. V tuto chvíli výnosy na spořicím účtu ani nepokryjí inflaci, tj. dochází k poklesu reálné hodnoty úspor.

Hodnocení článku: 10 | 8 | 6 | 4 | 2 | 0






Označení stránky: zhodnocení peněz 2017, zhodnocení peněz


Zobrazit sloupec 
Kurzy.cz - Akcie cz, kurzy měn, forex, zlato.
TOP: Akcie CZ Akcie svět Kurzy měn Komodity Zlato Forex Zákony Kalkulačka Hypotéky Tarify Práce Půjčky Školení Volby Počasí

Kalkulačka

Výpočet čisté mzdy

Přídavky na dítě

Příspěvek na bydlení

Rodičovský příspěvek

Sociální příplatek

Životní minimum

Hypoteční kalkulačka

Důchodová kalkulačka

Banky a Bankomaty

Úrokové sazby

Běžné účty

Hypotéky

Stavební spoření

Podílové fondy

Směnárny - Euro, Dolar

Práce, Úřad práce

Programátor python

Developer Java

Investice

Makroekonomika - ČNB

Zlato online, Stříbro, Ropa

Burza - ČEZ

Pojištění

Povinné ručení

Penzijní připojištění

Penzijní fondy

Podnikání

Obchodní rejstřík

Města a obce, PSČ

Katastr nemovitostí

Ochranné známky

Finanční katalog

Nový občanský zákoník

Zákoník práce

Stavební zákon

Daně, formuláře

Další odkazy

Auto - TÜV spolehlivost

Monitoring ekonomiky

Mapa webu

Volby

English version

Czech currency

Prague stock exchange


Copyright © 2000 - 2017

Kurzy.cz, spol. s r.o., AliaWeb, spol. s r.o.,

ISSN 1801-8688

Ochrana údajů